L’ABC « vérifie les calculs » sur le récent rapport du CFPB sur les cartes de crédit, révélant que les grands émetteurs bancaires facturent des taux d’intérêt plus élevés que les petits émetteurs

Après avoir ciblé les frais de retard des cartes de crédit dans sa proposition de règle, le CFPB a décidé de s’attaquer davantage aux tarifs des cartes de crédit par le biais des taux d’intérêt. Le CFPB a publié un blog à la fin du mois dernier affirmant que les marges sur les taux d’intérêt des cartes de crédit ont atteint un niveau record, avec une marge moyenne de 14,3 % en 2023 contre 9,6 % en 2013, et ont alimenté la rentabilité des soldes renouvelables. Le CFPB a également publié une étude de données à la fin du mois dernier, révélant que les taux d’intérêt appliqués aux cartes de crédit émises par les grandes banques sont plus élevés que les taux d’intérêt appliqués aux cartes de crédit émises par les petites banques et les coopératives de crédit. Le rapport se terminait par la déclaration suivante : «[t]Le CFPB travaille sur plusieurs fronts pour relancer la concurrence sur le marché des cartes de crédit, notamment en élaborant des règles visant à promouvoir la liberté des consommateurs de changer de fournisseur, en comblant les failles qui obscurcissent la tarification initiale, en prenant des mesures coercitives contre les comportements illégaux en matière de récompenses et en examinant les comparaisons. sites Web pour une conception et des pratiques commerciales trompeuses. Dans le communiqué de presse concernant ce rapport, le CFPB a annoncé qu’il développait un nouvel outil qui offrirait aux consommateurs « un moyen impartial de comparer les conditions des cartes de crédit et les taux d’intérêt ».

Le 29 février 2024, la Consumer Bankers Association (« CBA ») a publié un nouvel article de blog : Vérification des calculs derrière la comparaison du CFPB des taux d’intérêt des cartes de crédit entre les grands et les petits émetteurs. L’ABC a examiné les calculs qui sous-tendent les affirmations du CFPB selon lesquelles les grands émetteurs facturent des taux annuels en pourcentage (TAEG) plus élevés que les petits émetteurs. L’ABC a noté que les coopératives de crédit fédérales (dont les TAEG sont plafonnés à 18 % par la loi et la réglementation) ont été incluses dans la comparaison des données du CFPB et ont faussé les données. De plus, les coopératives de crédit ne sont pas soumises aux exigences de la loi de Bâle en matière de capital et de réinvestissement communautaire qui s’appliquent aux grandes banques et, en vertu de la loi fédérale, ne peuvent pas servir le grand public.

Lorsque l’ABC exclut les coopératives d’épargne et de crédit des données du CFPB, elle obtient des résultats très différents :

• L’écart TAEG entre grands et petits émetteurs varie de 2,2% à 5% au lieu de « 8 à 10 points de plus » comme le prétend le CFPB.
• Seuls 13 petits émetteurs proposaient des produits aux clients ayant des scores de crédit subprime, contre 68 % des grands émetteurs.
• 80 % des grands émetteurs proposent des produits à l’échelle nationale, contre moins de la moitié des petits émetteurs.
• 18 % de plus de grands émetteurs proposent des programmes de récompense.

L’ABC a déclaré : «[W]Même si le Bureau se concentre uniquement sur les TAEG, les émetteurs de crédit se font concurrence sur un certain nombre de dimensions différentes : leur capacité à garantir les consommateurs ; frais; récompenses; et des avantages plus larges comme les salons des compagnies aériennes et une gamme d’innovations de produits. Les consommateurs disposent de nombreuses options de carte de crédit et choisissent parmi les cartes de crédit qui leur sont disponibles en fonction de leur pointage de crédit et de la carte qui fonctionnera le mieux pour leur utilisation prévue. Les opérateurs, qui paient leur solde en totalité à chaque cycle de facturation, achètent généralement des conditions de carte différentes de celles des revolvers, qui portent un solde de mois en mois, achètent généralement. Le CFPB devrait comprendre ces différences et ne pas prendre de mesures visant à réduire la concurrence en matière de cartes de crédit qui prévaut sur le marché.